In der vdp-Transaktionsdatenbank werden auf der Ebene einzelner Immobilien neben Kaufpreisen und Mieten Angaben zu den wertbeeinflussenden Eigenschaften systematisch erfasst. Auf der Grundlage dieses Datenpools werden  Immobilienpreisindizes erzeugt, die die reine Preisbewegung auf dem Immobilienmarkt wiedergeben. Im Februar 2010 wurde der vdp-Preisindex für selbstgenutztes Wohneigentum Owner Occupied Housing - German Real Estate Index der Öffentlichkeit vorgestellt.  

Zum 01.07.2009 wurden die Arbeiten an der Transaktionsdatenbank vom vdp auf die neu gegründete vdpResearch GmbH übertragen. Hierdurch wird das Ziel verfolgt, laufend umfassende Auswertungen und Analysen zu gewährleisten und diese den Teilnehmern der Transaktionsdatenbank zur Verfügung zu stellen.

Bis zum 1. Quartal 2010 haben 17 Pfandbriefbanken Objektdaten für die Transaktionsdatenbank bereitgestellt, die derzeit ca. 540.000 Datensätze umfasst. Die Transaktionsdatenbank gestattet seit 2003 die Betrachtung der Preisentwicklung auf dem deutschen Immobilienmarkt – sowohl für Deutschland insgesamt als auch für die einzelnen regionalen und objektartspezifischen Teilmärkte. Auf Grund der viel beschriebenen Heterogenität von Immobilien kommen hierbei hedonische Verfahren zur Anwendung. Diese Verfahren dienen dazu, die Qualitätsunterschiede der in der Datenbank enthaltenen Einzelobjekte herauszufiltern und die reine Preisentwicklung zu messen.

Die ersten beiden Abbildungen  zeigen den Preisverlauf für Einfamilienhäuser und Eigentumswohnungen in Deutschland auf Quartalsbasis. Der in der dritten Abbildung dargestellte Index für selbstgenutztes Wohneigentum setzt sich aus den Preisindizes für Eigenheime und Eigentumswohnungen zusammen, wobei die beiden Segmente entsprechend ihrer Bestände im Basisjahr gewichtet wurden.

Ausgehend vom Jahr 2003 lässt sich über den kompletten Zeitraum ein Anstieg der Preise von gut 6,2 % für Einfamilienhäuser und 5,6 % für Eigentumswohnungen feststellen. Beide Zeitreihen zeigen für 2008 eine Belebung an, die entsprechend den vorliegenden Zahlen ab 2009 in eine Seitwärtsbewegung übergegangen ist. Der auf Grundlage beider Zeitreihen berechnete Preisindex für selbstgenutztes Wohneigentum zeigt über den Beobachtungszeitraum einen Preisanstieg um 6,0 % an.   

Weiterführende Informationen zur vdp-Transaktionsdatenbank und zu den methodischen Grundlagen des darauf aufbauenden Auswertungskonzeptes finden Sie in unseren Publikationen „Professionelles Immobilienbanking – Fakten und Daten“, Ausgaben 2007/2008 (S. 50 ff.), 2008/2009 (S. 66 ff.) und 2009/2010 (S. 43 ff.) (siehe auch unsere Pressemitteilung vom 17.5.2010).

Um die Zusammenhänge zwischen Wohnungsmarkt, Wohnungsfinanzierung und gesamtwirtschaftlicher Entwicklung aufzuzeigen, hat das Institut der deutschen Wirtschaft Köln (IW Köln) im Auftrag des vdp eine Studie erstellt.

Aufgabe der Studie

Die Studie analysiert die Wirkungszusammenhänge und untersucht insbesondere, warum der Anteil des Mietwohnungsmarktes in Deutschland vergleichsweise groß ist.

Ergebnis

Im Ergebnis hat das IW Köln festgestellt, dass die vergleichsweise niedrige Wohneigentumsquote in Deutschland kein Maßstab für die Effizienz des Mietwohnungsmarktes ist.

Vielmehr sollte zur Beurteilung der Effizienz der Zugang zur Wohnnutzung herangezogen werden. Dies erfolgt in Deutschland sowohl durch den Mietwohnungsmarkt als auch durch den Wohneigentumsmarkt. Auch hinsichtlich der Wohnungsfinanzierung ist Deutschland - so die Studie - aufgrund der Wettbewerbssituation gut aufgestellt.

Die Studie ist in der vdp Schriftenreihe Band 26 veröffentlicht, die über das vdp Bestellcenter angefordert werden kann.

Strukturen der Wohneigentumsfinanzierung 2009

Mit einem ausstehenden Darlehensvolumen von 301 Mrd. Euro haben die Mitgliedsinstitute des vdp einen Marktanteil von 28 % in der inländischen Wohnimmobilienfinanzierung. Damit gehören sie zu den bedeutendsten Anbietern in diesem Bereich. 41 % der von den Pfandbriefbanken ausgegebenen Wohnimmobiliendarlehen werden für die Finanzierung selbst genutzter Einfamilienhäuser eingesetzt. Zum neunten Mal seit 1984 hat der vdp im ersten Halbjahr 2009 eine Erhebung zur Wohneigentumsfinanzierung unter seinen Mitgliedsinstituten durchgeführt. Sie liefert wichtige Informationen zur Finanzierungsstruktur und zur wirtschaftlichen Situation der Eigenheimerwerber.

Den vollständigen Bericht finden Sie hier.

Strukturen der Wohneigentumsfinanzierung 2006

Im Band 26 der vdp Schriftenreihe (erhältlich im Bestellcenter) werden die Ergebnisse der vdp Erhebung über die Struktur der Eigenheimfinanzierung dargestellt.

Diese Erhebung führt der vdp im Dreijahresrythmus durch und bildet die wichtigsten Daten zum Fremdmittelaufkommen, Investitionskosten, Kreditbelastung oder der Erschwinglichkeit des Wohneigentums im Zeitablauf ab.

Für die Erhebung 2006 konnten neben den vdp Mitgliedsinstituten auch die Commerzbank und die Dresdner Bank gewonnen werden.